Con la Risp. a cons. giur. AE 3 luglio 2026 n. 8, l'Agenzia delle Entrate ha chiarito i limiti alla circolazione dei crediti d'imposta derivanti dalla trasformazione delle attività per imposte anticipate (Deferred Tax Assets - DTA). Rispondendo al quesito di un'associazione di categoria , l'Amministrazione finanziaria ha confermato l'inapplicabilità dell'art. 1260 c.c. per questi specifici asset fiscali.

Il quesito: dubbi sulla libera cedibilità

L'istanza nasce dall'incertezza interpretativa generata tra le imprese a seguito di precedenti indicazioni della prassi fiscale. L'associazione istante chiedeva se i crediti da DTA – maturati sia ai sensi del DL 225/2010 sia del DL 34/2019 – potessero essere considerati liberamente cedibili a soggetti terzi (esterni al gruppo consolidato) e da questi ultimi utilizzati in compensazione tramite modello F24.

Il parere delle Entrate: vincoli e norme speciali

I crediti d'imposta in esame non possono assimilarsi a crediti commerciali o a incentivi erogati a soggetti che agiscono come meri intermediari dello Stato. Di conseguenza, la loro circolazione non è regolata dalle ordinarie norme civilistiche , bensì da una disciplina tributaria speciale.

L'Agenzia ha evidenziato che la normativa prevede tassativamente solo determinate modalità di utilizzo:

• compensazione diretta tramite modello F24;
• richiesta di rimborso nella dichiarazione dei redditi;
• cessione infragruppo ai sensi dell'art. 43-ter DPR 602/73;
• cessione a soggetti terzi solo ed esclusivamente nel rispetto dell'art. 43-bis DPR 602/73.

Le conseguenze per la cessione a terzi

Per effetto di questo chiarimento, la cessione dei crediti da DTA a soggetti esterni al gruppo è legittima solo se i crediti stessi sono stati preventivamente chiesti a rimborso nella dichiarazione dei redditi. In mancanza di tale formale richiesta, l'atto di cessione basato sul solo codice civile non può considerarsi efficace nei confronti del Fisco, impedendo così al terzo cessionario l'utilizzo in compensazione.

Fonte: Risp. a cons. giur. AE 3 luglio 2026 n. 8